Tài chính nợ dài hạn
Tài khoản Nợ dài hạn thường áp dụng cho các tài sản mà doanh nghiệp của bạn đang mua, chẳng hạn như thiết bị, tòa nhà, đất đai hoặc máy móc.
Với tài chính nợ dài hạn, việc trả nợ theo lịch trình của khoản vay và thời gian hữu dụng ước tính của tài sản kéo dài hơn một năm. Người cho vay thường sẽ yêu cầu các khoản vay dài hạn được bảo đảm bằng tài sản được mua.
Tài chính nợ ngắn hạn
Tài chính Nợ ngắn hạn thường áp dụng cho số tiền cần thiết cho hoạt động hàng ngày của doanh nghiệp, chẳng hạn như mua hàng tồn kho, vật tư, hoặc trả lương cho nhân viên. Tài chính ngắn hạn được gọi là khoản vay hoạt động hoặc khoản vay ngắn hạn vì trả nợ theo lịch trình diễn ra trong vòng chưa đầy một năm. Một dòng tín dụng là một ví dụ về tài chính nợ ngắn hạn. Các dòng tín dụng cũng thường được bảo đảm bằng tài sản (còn gọi là tài sản thế chấp ).
Thẻ tín dụng là nguồn tài chính ngắn hạn phổ biến cho các doanh nghiệp nhỏ. Thực tế, theo một nghiên cứu của Hiệp hội Doanh nghiệp nhỏ Quốc gia Hoa Kỳ năm 2015 , 37% chủ doanh nghiệp nhỏ sử dụng thẻ tín dụng để tài trợ.
Tài chính ngắn hạn thường được sử dụng bởi các doanh nghiệp có xu hướng có các vấn đề dòng tiền tạm thời khi doanh thu bán hàng không đủ để trang trải chi phí hiện tại. Các doanh nghiệp khởi nghiệp đặc biệt dễ bị các vấn đề quản lý dòng tiền .
Ưu điểm của tài chính nợ
Lợi thế chính để tài trợ nợ đối với tài trợ vốn chủ sở hữu là người cho vay không nắm giữ vị trí vốn chủ sở hữu trong doanh nghiệp của bạn - bạn giữ quyền sở hữu đầy đủ và người cho vay không có quyền kiểm soát hoạt động kinh doanh.
Mặt khác, với vốn chủ sở hữu tài chính, các nhà đầu tư trở thành một phần chủ sở hữu của công ty và do đó có tiếng nói trong cách quản lý doanh nghiệp.
Chi phí lãi vay được khấu trừ thuế đầy đủ như một chi phí kinh doanh và trong trường hợp tài chính dài hạn, thời gian trả nợ có thể được kéo dài qua nhiều năm, giảm chi phí hàng tháng. Giả sử khoản vay không phải là lãi suất thay đổi, chi phí lãi vay là số lượng đã biết cho mục đích lập ngân sách và lập kế hoạch kinh doanh .
Nhược điểm của tài chính nợ
Đối với tài chính mở rộng, các ngân hàng thường yêu cầu tài sản của doanh nghiệp được đăng ký làm tài sản thế chấp cho khoản vay. Nếu (như là phổ biến với các doanh nghiệp nhỏ), doanh nghiệp không có đủ tài sản thế chấp mà người cho vay sẽ yêu cầu bảo lãnh cá nhân từ các chủ doanh nghiệp.
Là chủ sở hữu, điều này khiến bạn tự chịu trách nhiệm thanh toán khoản vay (ngay cả khi doanh nghiệp của bạn được kết hợp ). Nếu doanh nghiệp của bạn gặp khó khăn và không thể thanh toán khoản vay, bất kỳ tài sản cá nhân nào bạn đã đăng ký là tài sản thế chấp (nhà, xe hơi, tài khoản đầu tư, v.v.) có thể bị ngân hàng tịch thu.
Với tài chính nợ, lịch trả nợ cố định và chi phí trả nợ cao có thể làm cho doanh nghiệp khó mở rộng trong khi tài trợ vốn chủ sở hữu, tiền đầu tư vào doanh nghiệp để đổi lấy vốn chủ sở hữu - không có lịch trình trả nợ cố định và nhà đầu tư thường có mục tiêu đầu tư dài hạn.
Nếu doanh nghiệp của bạn cần tài trợ nợ hoặc đầu tư vốn cổ phần, bạn phải có kế hoạch kinh doanh vững chắc trước khi bất kỳ người cho vay hoặc nhà đầu tư nào xem xét cấp tiền cho bạn. Điều này bao gồm các chi tiết tài chính của doanh nghiệp của bạn như báo cáo thu nhập, dự báo dòng tiền và bảng cân đối kế toán.