Tìm hiểu cách tính lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu của bạn
Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu cho phép các chủ doanh nghiệp thấy được số tiền mà họ đầu tư vào công ty của họ đang được sử dụng hiệu quả như thế nào. Về cơ bản, đây là thước đo về cách thức các chủ doanh nghiệp đã đối phó với khoản đầu tư của họ trong công ty. Nói một cách đơn giản, lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu thường được xem là thước đo lợi nhuận của doanh nghiệp.
Vốn chủ sở hữu là gì?
Vốn chủ sở hữu là quyền sở hữu của các nhà đầu tư trong một công ty kinh doanh . Các nhà đầu tư có thể sở hữu cổ phần vốn chủ sở hữu trong một công ty dưới dạng cổ phiếu phổ thông hoặc cổ phiếu ưu đãi. Quyền sở hữu vốn chủ sở hữu trong công ty có nghĩa là chủ sở hữu doanh nghiệp ban đầu không còn sở hữu 100% công ty nữa, nhưng sở hữu cổ phần với người khác.
Trên bảng cân đối kế toán của công ty, vốn chủ sở hữu được thể hiện bằng các tài khoản sau: cổ phiếu phổ thông, cổ phiếu ưu đãi, vốn góp và thu nhập được giữ lại . Vốn chủ sở hữu có thể được tính bằng cách trừ tổng nợ từ tổng tài sản .
Vốn chủ sở hữu là gì?
Tài trợ một doanh nghiệp nhỏ với vốn chủ sở hữu có nghĩa là bán một phần của công ty, hoặc phát hành cổ phần của cổ phiếu, cho người khác, thường được gọi là nhà đầu tư. Doanh nghiệp nhỏ nhận tiền để tài trợ cho các hoạt động của mình. Các nhà đầu tư kỳ vọng sẽ nhận được lợi tức đầu tư .
Sau khi cổ phần được bán trong công ty, chủ doanh nghiệp không còn sở hữu 100% công ty nữa.
Các nhà đầu tư sở hữu cổ phần của cổ phiếu và cũng sở hữu một số tỷ lệ phần trăm của công ty.
Tỷ suất lợi nhuận
Hai loại tỷ suất sinh lời là tỷ lệ ký quỹ và tỷ lệ hoàn vốn. Tỷ lệ ký quỹ thể hiện khả năng chuyển đổi doanh thu của công ty thành lợi nhuận. Tỷ lệ hoàn vốn đo lường khả năng tổng thể của công ty để tạo ra sự giàu có của cổ đông.
Lợi tức trên vốn chủ sở hữu được đo lường như thế nào?
Đây là công thức cho Tỷ suất hoàn vốn trên vốn chủ sở hữu
Thu nhập ròng / Tổng số cổ phần vốn chủ sở hữu * = _____%
Tổng vốn chủ sở hữu của cổ đông bao gồm tổng thu nhập giữ lại , vốn góp, cổ phiếu phổ thông và cổ phiếu ưu đãi.
Ví dụ, nếu lợi tức trên vốn chủ sở hữu là 15%, nghĩa là, theo nghĩa kế toán, công ty tạo ra 15 cent lợi nhuận cho mỗi đô la trong vốn chủ sở hữu.
Tỷ lệ lợi tức trên vốn chủ sở hữu cũng có thể được tính toán bằng phương pháp DuPont.
Phương pháp DuPont
Mô hình này kết hợp ba yếu tố để tính toán Lợi tức trên vốn chủ sở hữu. Họ đang:
- Doanh thu tai sản
- Lợi nhuận ròng
- Hệ số Equity
Phương pháp Dupont cho phép chủ doanh nghiệp xác định nguồn lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu của công ty và so sánh với đối thủ cạnh tranh của họ. Bằng cách sử dụng phương pháp DuPont để trả về phân tích vốn chủ sở hữu, một chủ doanh nghiệp có thể thấy lợi nhuận của công ty trên vốn chủ sở hữu cổ phần liên quan đến biên lợi nhuận thích hợp.
Trả về tài sản (ROA)
Ngoài việc tìm hiểu lợi tức trên vốn chủ sở hữu, các chủ doanh nghiệp thường muốn tìm hiểu cách một doanh nghiệp hiệu quả trong việc biến tài sản thành lợi nhuận? Đây là mục đích của tính toán lợi nhuận trên tài sản (ROA). Lợi nhuận trên tài sản thường được ghi nhận theo tỷ lệ phần trăm và cao hơn thì tốt hơn, tất cả đều bằng nhau.
Trả về tài sản = (Thu nhập thuần + Chi phí lãi sau thuế) / (Tổng tài sản trung bình)